仕林以为必死无疑，料不到竟为龙王女儿所救。龙王公主因仕林英俊勇敢，芳心暗许，便向父王求情。龙王对蛟龙放肆行为早已不满，杀仕林不过为了显示他的龙威，此刻心爱的女儿为他求情，也就乐于成全。
公主带仕林到龙宫到处游玩，仕林大开眼界。龙王看出女儿心事，决意招仕林为驸马。仕林坚拒，坦言一心要到蓬莱取宝剑，而且有心上人潇潇。龙王软硬兼施，若仕林答应婚事，可助他取宝剑，并送潇潇黄金万两，若不答应，仕林和潇潇都要死。
仕林矛盾万分，但最终不为所动，坚拒婚事。龙王龙颜大怒要杀仕林，仕林杀出龙宫，但寡不敌众，命在旦夕。公主不忍，终于放他们离去。
仕林终于到了蓬莱，神剑就在山峰之上，发出闪闪金光，可是山峰四周都是绝谷，绝谷之中尽是刀山火海，一不小心便粉身碎骨。仕林踏着铁索登峰，险象横生，他最后明白一切恐惧皆由心生，于是闭上眼睛勇往直前，终于取得了神剑。